Ana Sayfa/Sözlük/DV01 — Baz Puan Değeri

DV01 — Baz Puan Değeri

DV01 / Dollar Value of a Basis Point

Getirinin 1 baz puan (0.01%) değişmesi halinde tahvil fiyatındaki dolar/TL değer değişimini ölçen gösterge.

Tanım

DV01, sabit getirili menkul kıymetlerin faiz duyarlılığını doğrudan para birimi cinsinden ifade eder. Risk yöneticilerinin hedge oranlarını ve faiz riski pozisyonlarını hesaplamasında temel araçtır.

Formül

DV01 = D_mod × P × 0.0001 D_mod = Modified Duration P = Tahvil fiyatı (nominal değer üzerinden)

Soru & Cevap (1)

SDV01 nasıl hedge aracı olarak kullanılır?▾
10 yıllık tahvil pozisyonunun DV01'i 5.000 TL ise ve 2 yıllık vadeli işlem sözleşmesinin DV01'i 1.000 TL ise, 5 adet futures ile faiz riskini nötralize edebilirsiniz.
MD
MIW Dictionary
MIW Sözlük Editörü · MIW